同样的成本，三种分摊的节奏
从资本化那一步起，你已经知道这道题的轮廓了。一项长期资产只付一次钱，却要在许多年里被*逐渐耗用*，所以它的成本必须慢慢释放为费用——这种释放就是折旧。上一篇留下的悬念，是释放的*节奏*。在资产整个寿命里分摊的总额从不改变：你折旧的金额永远不能超过应折旧成本，也就是购置成本减去你预期在期末能收回的残值。三种方法的区别仅仅在于*时点*——在每一年里确认那个固定总额中的多少。
为了让比较公道，我们让*同一项*资产跑完全部三种方法。设想一台小型印刷机：它花 100,000 买下，你预计用 5 年，期末估计能当废料卖 10,000。于是应折旧成本是 90,000，使用寿命是 5 年，残值是 10,000。下面每一种方法，到第 5 年末，都必须把这台机器恰好减记到它 10,000 的残值——没有任何方法会把账面价值压到残值以下。不同的，是抵达那里的路途。
直线法：每年切下同样的一片
最简单、也远远最常用的方法是直线折旧法：把应折旧成本，平均地分摊到使用年限里。对我们的印刷机来说，就是把 90,000 分到 5 年里，即每一年都计 18,000 的直线折旧费用。印刷机在第 1 年损失 18,000 的账面价值，第 2 年再损失 18,000，以此类推，以相等的步幅从 100,000 走向 10,000。这条线连小孩都画得出——它字面上就是一条直线。
直线法配得上它的统治地位。它易于计算、易于审计，又适合许多在整个寿命里提供大致均匀服务的资产——一栋办公楼、家具、一道围栏。它悄悄的假设，正是那份*均匀*：假定这项资产在它疲惫的暮年，和在它崭新明亮的头一年里，同样有用、以同样的速率磨损。当这个假设成立时，直线法不是一种简化——它就是事实。当它不成立时，接下来两种方法的存在，正是为了讲一个更忠实的故事。
工作量法：跟着干活走的折旧
有些资产不是按日历磨损的——它们按*使用*磨损。一台开足马力运转的印刷机，比一台闲置的磨损得更快；一辆卡车是按里程报废，而不是按月份。对这些资产，工作量折旧法把费用与实际产出挂钩。你先求出单位产量的折旧率：用应折旧成本，除以这项资产在整个寿命里预计能生产的总产量。然后每一年的费用，就是这个折旧率乘以它当年实际生产的产量。繁忙的一年承担一大片成本；清淡的一年承担一小片。
假设我们这台印刷机的额定寿命是 900,000 张印张。折旧率就是 90,000 应折旧成本除以 900,000 张，即每张 0.10 的工作量折旧。火热的头一年印了 200,000 张，费用就是 20,000；清淡的一年只印 100,000 张，就是 10,000。它的妙处在于紧密的匹配：机器的成本，恰好落在它赚取收入的那些期间。它的难处在于你必须可靠地*计量*产出——这对印张或里程很容易，对一栋楼却毫无意义。而且总额依然封顶——一旦印满 900,000 张，机器就折旧完了，你就停下，哪怕它还在转。
双倍余额递减法：把成本压到前面去
许多资产在早期就损失了大部分价值——一台新笔记本电脑、一辆送货车，任何会很快过时或变得不可靠的东西。对这些资产，一种*加速*方法更贴合现实：早年费用重，后期费用轻。最常用的是双倍余额递减折旧法。它做了两件起初让人觉得奇怪的事。它是按*账面价值*、而非应折旧成本来算的——而且在公式里它一直*忽略残值*，直到最后一刻。每一年，你用资产当前的账面价值，乘以一个固定的折旧率：直线法折旧率的两倍。寿命为 5 年时，直线法是每年 20%，于是双倍递减率就是 40%。
让我们的印刷机走一遍。第 1 年：100,000 账面价值的 40% 是 40,000 的双倍余额递减折旧——超过直线法切片的两倍。第 2 年：*新的* 60,000 账面价值的 40% 是 24,000。第 3 年：36,000 的 40% 是 14,400。费用逐年缩小，因为它咬下去的基数在不断缩小。但要留意那个危险：公式忽略了残值，若不加约束，它会乐呵呵地把印刷机折旧到 10,000 以下。所以有一条硬规则守住底线——账面价值一触到残值你就停下，而最后一年的费用，只是恰好把账面价值带到 10,000 的那个数，一分都不多。
Same press: cost 100,000, salvage 10,000, life 5 yrs
Depreciable cost = 90,000. Annual expense by method:
Year | Straight-line | Units (sheets) | Double-declining (40%)
-----+---------------+----------------+-----------------------
1 | 18,000 | 20,000 (200k) | 40,000
2 | 18,000 | 18,000 (180k) | 24,000
3 | 18,000 | 22,000 (220k) | 14,400
4 | 18,000 | 16,000 (160k) | 8,640
5 | 18,000 | 14,000 (140k) | 2,960 <- plug to floor
-----+---------------+----------------+-----------------------
total| 90,000 | 90,000 | 90,000
All three remove exactly 90,000 over the life. Only the
timing differs. Ending book value is 10,000 in every column.这个选择如何重塑报告利润
回头看表里第 1 年。直线法计 18,000 的费用；双倍递减法计 40,000。这 22,000 的差额直接顺着利润表往下流——在其他条件相同时，用双倍递减法的公司第 1 年报告的利润*少*了 22,000。但到了后面几年，画面翻转：到第 5 年，双倍递减法只计 2,960，而直线法仍计 18,000，于是这家用加速法的公司现在报告*更高*的利润。加速法并不消灭利润；它只是*挪动*利润，把费用拉进前期，留给后期更轻的担子。
下面是最要紧的一句诚实话：这一切都不触碰现金。公司在第一天为印刷机付了 100,000，此后再不付钱；折旧纯粹是对那一笔支出的簿记分摊。无论你选哪种方法，同样的 90,000 在五年里离开利润表，同样的 100,000 只在当初一次性离开银行账户。所以一种压低今年利润的方法，*并不*让公司变穷——正如你早先学到的，这是利润并非现金的一个生动例子。这也正是为什么现金流量表的间接法要把折旧直接加回去：它是一笔本期分文未花的费用。
如何选择，以及什么从不改变
那么企业到底该用哪种方法？指导原则是：让费用的形态，去匹配资产实际交付价值的形态。资产服务均匀时用直线法——楼房、家具、固定装置。当磨损跟随可计量的产出、且产出逐年起伏时用工作量法——按零件计价的机器、按里程计价的车辆。当资产年轻时最高产、却快速衰退或过时时用双倍余额递减法——科技设备、车辆、在恶劣环境中使用的设备。方法应按贴合度来选，然后年复一年地一致运用，好让报表保持可比。
无论用哪种方法，有三件事从不改变，值得牢牢记住。会计分录在形态上永远一模一样——借记折旧费用，贷记累计折旧——只有*金额*不同。一项资产在整个寿命里折旧的总额，永远是同一笔应折旧成本，所以三种方法是关于时点的选择，而不是关于规模的选择。而账面价值最终总是停在残值，绝不在它之下。方法是路径；终点是固定的。把这点掌握了，公司摆在你面前的任何一张折旧明细表，你都读得懂。